在经济发展的过程中，印度的城市化进程相当缓慢。从经济上看，这一方面与目前印度的经济欠发展、人均国民收入很低有直接的联系，另一方面与印度在经济发展过程中长期偏重于优先发展资本密集型和技术密集型的重工业有关。尽管1991年经济改革后政府鼓励民营经济的发展，并放松国外投资的限制，但印度劳动密集型的轻工业并没有得到充分的发展，且重工业长期受到政府保护，因缺乏竞争而效率较低。因此，印度的经济发展没有起到大量吸引农村劳动力向城市转移的作用。这是经济发展与城市化不协调的另一种表现。
从城市化与工业化的关系看，印度的工业增加值占GDP的比重从1960年以来一直在20％～25％之间，而城市化水平缓慢增长，2005年也仅为28.7％。印度工业化率长期高于城市化水平，直到1998年之后城市化水平才高于工业化率，这就导致了印度的IU比长期高于1，2005年也还高达0.95。这一比值不仅明显高于发达国家，而且也高于很多发展中国家。从就业结构看，2004年印度劳动力在农业领域的就业比重仍高达54％，而工业的就业比重仅为19％。这些数据说明了印度经济结构的偏差，尤其是工业发展不足，是导致印度城市化水平偏低的重要经济因素。